Chiến lược Kinh doanh chênh lệch giá: Con đường thu nhập ổn định trên thị trường Tài sản tiền điện tử

Trong thị trường Tài sản tiền điện tử biến động mạnh, chiến lược Kinh doanh chênh lệch giá đang dần trở thành lựa chọn được các nhà đầu tư ưa chuộng nhờ vào tính ổn định và khả năng kiểm soát rủi ro. Gần đây, một hội thảo trực tuyến đã mời hai chuyên gia dày dạn kinh nghiệm để thảo luận sâu về logic cốt lõi của chiến lược này và tiềm năng thị trường.

Nền tảng khách mời

Hai vị khách mời đều có nền tảng tài chính truyền thống, từ năm 2018 bắt đầu tập trung vào thị trường Tài sản tiền điện tử với giao dịch định lượng. Họ đã đưa các mô hình định lượng của thị trường truyền thống vào lĩnh vực mã hóa, thành công tránh rủi ro trong nhiều cuộc khủng hoảng thị trường.

Tổng quan về chiến lược Kinh doanh chênh lệch giá định lượng

Cốt lõi của Kinh doanh chênh lệch giá định lượng là tận dụng chênh lệch giá giữa tài sản tiền điện tử và hợp đồng vĩnh viễn để kiếm lợi nhuận. Cách thực hiện cụ thể là mua tài sản tiền điện tử, đồng thời bán khống hợp đồng vĩnh viễn. Lợi nhuận của chiến lược chủ yếu đến từ tỷ lệ phí vốn mà bên mua hợp đồng vĩnh viễn phải trả. Phương pháp này có thể đạt được trạng thái trung lập của thị trường, không bị ảnh hưởng bởi sự biến động giá.

Lợi thế chiến lược

1. Lợi nhuận ổn định: Lợi nhuận hàng năm trong thị trường bò có thể đạt 20%-30%, trong thị trường gấu vẫn có thể duy trì 8%-10%.
2. Trung lập rủi ro: Thông qua việc phòng ngừa bằng giao dịch hiện tại và hợp đồng, tránh biến động thị trường.
3. Điều chỉnh linh hoạt: Giám sát và điều chỉnh động cấu hình coin, tối ưu hóa tỉ lệ lợi nhuận và rủi ro.

Quản lý rủi ro

1. Tài khoản ký quỹ thống nhất: Tích hợp quản lý vốn, giảm thiểu rủi ro thao tác giữa các tài khoản.
2. Cơ chế quay vòng động: Điều chỉnh danh mục đầu tư dựa trên lợi nhuận và rủi ro.
3. Dừng lỗ nghiêm ngặt: Nếu tỷ lệ phí vốn âm liên tục vượt quá 5 ngày thì điều chỉnh chiến lược.
4. Phân bổ phân tán: Tỷ lệ của một loại coin không vượt quá 5%.

Khả năng thích ứng với môi trường thị trường

• Thị trường bò: Tận dụng triệt để tỷ lệ phí vốn cao, đạt được lợi nhuận cao hơn.
• Thị trường gấu: Thông qua tối ưu hóa cấu hình coin, duy trì lợi nhuận ổn định, kiểm soát mức giảm.

Ứng phó trong tình huống cực đoan

Trong những tình huống cực đoan như ngày 12 tháng 3 năm 2020, chiến lược kinh doanh chênh lệch giá đã ứng phó theo các cách sau:

1. Nhanh chóng giảm vị thế để đảm bảo rủi ro có thể kiểm soát.
2. Sử dụng hệ thống công nghệ để nhanh chóng báo động và điều chỉnh chiến lược.
3. Tập trung vào các đồng coin blue-chip có tính thanh khoản tốt.
4. Tăng cường đặt lệnh nhanh chóng để nắm bắt cơ hội sau khi thị trường phục hồi.

Đề xuất đầu tư

Chiến lược kinh doanh chênh lệch giá định lượng có thể được coi là phiên bản nâng cấp của các công cụ quản lý tiền mặt truyền thống, phù hợp cho các nhà đầu tư chuyển đổi từ trái phiếu hoặc quỹ tiền tệ. Đối với các nhà đầu tư tổ chức và khách hàng có giá trị tài sản ròng cao tìm kiếm lợi suất ổn định và rủi ro thấp, đây là một sự lựa chọn lý tưởng.

Kết luận

Chiến lược kinh doanh chênh lệch giá định lượng trong thị trường Tài sản tiền điện tử thể hiện những lợi thế độc đáo, có thể cung cấp lợi nhuận tương đối ổn định trong các điều kiện thị trường khác nhau. Thông qua quản lý rủi ro tinh vi và điều chỉnh chiến lược linh hoạt, nó cung cấp cho nhà đầu tư một lựa chọn phân bổ tài sản mới.