Wawancara Trader Murphy: Data on-chain bukanlah mencari pedang di perahu, empat dimensi memberi tahu Anda di posisi mana sekarang dalam siklus?

Tamu kali ini: Murphy, peneliti data on-chain

Semua tulisan hanya untuk berbagi, tidak merupakan saran investasi apapun.

Tentang Trader Murphy

Inti dari perdagangan adalah "manusia", pengalaman, latar belakang, karakter, dan sifat modal seseorang menentukan pengembangan strategi perdagangan.

Apa strategi perdagangan Murphy?

1. Volume dan proporsi dana: dana sendiri, 90% dialokasikan untuk koin utama (BTC, ETH, BNB), 10% dialokasikan untuk koin alternatif.

2. Hasil yang Diharapkan: 200%-300%

3. Dapat menanggung penarikan:

   • Untuk koin utama (BTC, ETH, BNB), hanya melihat periode, tidak menetapkan stop loss, penarikan kembali 20%-30% adalah hal yang normal
   • Untuk altcoin, jika turun di bawah 20% maka lakukan cut loss

4. Logika perdagangan:

   • Memilih waktu dalam siklus besar, membeli di titik rendah relatif, menjual di titik tinggi relatif, tidak melakukan trading gelombang, kontrak, dan trading frekuensi tinggi
   • Mengarahkan perdagangan melalui analisis data on-chain

Mengapa Murphy membentuk strategi perdagangan seperti ini?

1. Pengalaman perdagangan: Pada periode sebelumnya tidak memiliki strategi perdagangan yang stabil, bertekad untuk menemukan strategi yang dapat dijalankan, dapat direplikasi, dan dapat ditutup, untuk menghindari gangguan emosi.

2. Latar belakang profesional: Pernah bekerja di industri keuangan tradisional dalam pemasaran, mengumpulkan kepekaan terhadap data.

3. Kepribadian pribadi: hati-hati, mengejar kepastian tinggi, berharap strategi perdagangan dapat dieksekusi, dapat dikopi, dan dapat ditutup.

4. Aset dana: dana sendiri, tanpa leverage, berasal dari laba periode sebelumnya, biaya yang rendah.

Siapa yang cocok dengan strategi trading Murphy?

Memenuhi dua karakteristik:

1. Tipe konservatif, mengejar kepastian tinggi, dapat memegang aset dalam jangka panjang.
2. Trader tren, sebagian besar posisi adalah koin utama

Kisah Perdagangan Murphy

Dalam siklus ini, indikator/data apa yang digunakan Murphy untuk menentukan waktu membeli di dasar?

Terdapat 5 titik data utama berikut:

1. CVDD (Hari Nilai Kumulatif Dihancurkan)
2. RP (Harga Terealisasi) dan BP (Harga Saldo)
3. PSIP (Person Supply in Profit)
4. LTH (Long Time Holder) dari NUPL dan MVRV
5. Sudut Pandang Penambang: Biaya Penambangan dan Indeks Impuls Penambangan

Murphy menyimpulkan: Makro mendominasi ekspektasi, perubahan ekspektasi mempengaruhi emosi, emosi mempengaruhi hubungan penawaran dan permintaan, dan pada akhirnya penawaran dan permintaan menentukan harga BTC.

Bagaimana Murphy mengumpulkan indikator ini?

Tiga langkah:

1. Temukan guru: Pelajari konten yang dibagikan oleh analis data on-chain di pasar.
2. Mengumpulkan dan mengklasifikasikan pustaka indikator sendiri: Mencatat dan melacak indikator di Excel
3. Uji Kembali: Melalui uji kembali terus-menerus memperbaiki dan meningkatkan efektivitas indikator.

Pada bull market kali ini, bagaimana Murphy akan menentukan waktu "puncak"?

1. Secara logis: Amati perilaku pemegang jangka panjang (LTH), ketika LTH mulai menjual dalam jumlah besar, mungkin mendekati puncak.

2. Dari segi indikator:

   • MVRV: Ketika MVRV lebih besar dari 3, Anda dapat mempertimbangkan untuk menjual
   • URPD: Mengamati perubahan struktur chip on-chain

Kesimpulan: Penilaian puncak lebih kompleks dibandingkan penilaian dasar, perlu menggabungkan beberapa data untuk analisis komprehensif. Dari indikator "tiga garis bersatu", interval relatif puncak kemungkinan terjadi antara Maret hingga April 2025, tetapi perlu mengamati lebih lanjut dengan data makro.

Kapan indikator Murphy akan tidak valid? Apa itu Daftar Berhenti yang diatur sendiri?

Kondisi kegagalan indikator:

• Tidak dapat menentukan posisi long atau short atau harga spesifik dalam waktu yang sangat singkat
• Tidak dapat digunakan untuk menganalisis altcoin

Daftar Hentikan Melakukan:

1. Hentikan pikiran beruntung
2. Berhenti Emosional
3. Hentikan perdagangan yang sering
4. Hentikan ketergantungan pada sumber informasi tunggal
5. Jangan membuat keputusan tanpa penelitian.

Murphy's 【Must Read】

Murphy suka blogger yang memiliki kemampuan orisinal dan dapat terus-menerus menghasilkan.

Bahasa Mandarin:

• @Phyrex_Ni (Ni Da): Menginterpretasikan data makro dan dampak peristiwa terhadap siklus
• @Trader_S18: Analisis makro + grafik K
• @qinbafrank: Pengamatan ekonomi makro, mempelajari likuiditas modal global

Peneliti data on-chain luar negeri: @CryptoCon_ @Checkmatey @therationalroot @TechDev_52