طريق انتعاش سولانا: تحليل المؤشرات الرئيسية والعوامل الدافعة
المقدمة
في نهاية عام 2022 ، شهد نظام سولانا البيئي انتكاسة كبيرة. انخفض سعر $SOL من ذروته البالغة 260 دولارًا في نوفمبر 2021 بنسبة 96% ، ليصل إلى 9.6 دولار في ديسمبر 2022. ومع ذلك ، لم تكن هذه نهاية رحلة سولانا. على مدار العام الماضي ، واصل المطورون العمل بلا كلل على بناء المنصة ، وطوروا وأطلقوا بروتوكولات مبتكرة وعالية الجودة. نتيجة لذلك ، أظهر سعر $SOL مرونة ، حيث ارتد إلى 71 دولارًا حاليًا ، واستعاد إجمالي قيمة القفل (TVL) من 210 مليون دولار في ديسمبر 2022 إلى 812 مليون دولار.
سيتناول هذا التقرير العديد من العوامل التي ساهمت في انتعاش سولانا.
ميزات سولانا
على الرغم من أن هذه المقالة لا تهدف إلى التعمق في المزايا التقنية والابتكارات الخاصة بسولانا، إلا أنه من الجدير بالذكر أن نجاح السلسلة العامة يعتمد إلى حد كبير على بنية التكنولوجيا الأساسية الخاصة بها. لذلك، سنقوم بوصف مختصر لخصائص سولانا التقنية والفوائد التي توفرها.
على عكس سلاسل الكتل الشائعة التي تعتمد على إثبات العمل وإثبات الحصة، تعتمد سولانا آلية إثبات التاريخ. وهذا يسمح للعقد بالاتفاق على تسلسل الأحداث دون الحاجة للتواصل مع العقد الأخرى. تتيح هذه الطريقة الفريدة لشبكة سولانا تحقيق سعة شبكة وموعد نهائي مختلفين عن سلاسل الكتل الأخرى.
علاوة على ذلك، بالمقارنة مع إيثريوم التي تفرض رسومًا على كل معاملة على السلسلة وتقوم بإتلاف جزء من الرسوم، تعتمد شبكة سولانا على طريقة إضافية. فهي تفرض إيجار الحالة على مطوري المشاريع، وتفرض رسوم التصويت على المدققين. تقلل هذه الإستراتيجية من اعتماد سعر الرمز على تكرار المعاملات، في حين تزيد من تكلفة نشر العقود الذكية. قد يؤدي ذلك إلى تقليل انتشار العقود الذكية الاحتيالية على الشبكة.
بالمجمل، تتميز سولانا بارتفاع حجم المعاملات، وانخفاض تكاليف المعاملات، وسرعة تأكيد الكتل.
تمت انتقادات سولانا بسبب مشكلات المركزية في الشبكة، ولكنها حققت تقدمًا ملموسًا في البنية التحتية اللامركزية. قامت الشبكة بتوسيع نطاقها من خلال دمج المزيد من العقد على مستوى العالم، حيث تعمل حاليًا حوالي 3000 عقدة في 392 مركز بيانات مختلف في 31 دولة. يمكن تقييم هذا التوسع باستخدام معامل ساتوشي، الذي يقيس الحد الأدنى من عدد الكيانات المستقلة المطلوبة لإيقاف تشغيل الشبكة. يُستخدم هذا المعامل عادةً كمؤشر على درجة اللامركزية للبلوكشين، حيث تشير الدرجات الأعلى إلى مستوى أعلى من اللامركزية. حاليًا، يبلغ معامل ساتوشي الخاص بسولانا 21، متجاوزًا البيتكوين والإيثيريوم اللذين يبلغان 2 (حيث تتحكم مجموعتان تعدين في معظم قوة الشبكة، وLido وCoinbase معًا تودع أكثر من 42% من الإيثيريوم عالميًا. تتحكم Foundry USA وAntpool في أكثر من 54% من تعدين البيتكوين عالميًا)، و8 لبينانس، و4 لبوليجون، و7 لكوزموس، مما يظهر تقدمًا كبيرًا في تعزيز اللامركزية.
حالة مجتمع المطورين
بعد إفلاس منصة تداول معينة، ظل عدد مطوري نظام سولانا البيئي عند مستويات مرتفعة، واستمر التقدم في التطوير بنشاط. وفقًا لتقرير مطوري مؤسسة معينة، ظل عدد المطورين النشطين في نظام سولانا البيئي حوالي 2540 شخصًا في مارس 2023، بانخفاض طفيف عن الذروة البالغة 2648 شخصًا في ديسمبر 2022. لا يزال معظم المطورين في حالة من الذعر يبقون في نظام سولانا البيئي. ومع فقدان بعض المستخدمين للتطبيقات تدريجيًا، ظهرت مشاريع جديدة عالية الجودة مثل Jito وMarginFi وBackpack. منذ مارس، انخفض عدد مطوري سولانا. ومع ذلك، يشير التقرير إلى أن هذا الانخفاض يحدث بشكل رئيسي بين المطورين بدوام جزئي. ظل عدد المطورين بدوام كامل مستقرًا نسبيًا، مما يشير إلى استمرار النشاط التطويري الأساسي في نظام سولانا البيئي.
تحليل أنشطة رأس المال
عند مقارنة بيانات تداول $SOL وبيانات TVL لنظام سولانا البيئي على مدار العام الماضي، يمكن ملاحظة أن سرعة تدفق الأصول خارجة أبطأ من انخفاض سعر الرمز. ومن الجدير بالذكر بشكل خاص أنه عندما تم السماح لبعض المؤسسات ببيع أصول $SOL المرهونة الخاصة بها عدة مرات هذا العام (عادة ما يكون مرتبطًا بزيادة حجم التداول في الرسم البياني)، كان هناك اتجاه ثابت في زيادة سعر الرمز. وهذا يشير إلى أن نظام سولانا البيئي يتغلب على بعض التأثيرات السلبية، وأن السوق تتبنى نظرة إيجابية تجاه التطور المستقبلي لنظام سولانا البيئي.
الآن، دعونا نلقي نظرة على تدفق هذه الأصول في نظام سولانا البيئي. البروتوكولات التي تحتل المرتبتين الأوليين في تصنيف TVL هي بروتوكولات الإيداع السائل: Marinade و Jito. كلاهما يوفر خدمات الإيداع السائل، لكن طرق تحسين الأرباح مختلفة.
ماريناد فاينانس
تقدم خدمة التخزين في Marinade للعملاء نقل أصول التخزين تلقائيًا من المدققين ذوي الأداء المنخفض إلى المدققين ذوي الأداء العالي. كما ذُكر سابقًا، يجب على مدققي Solana دفع رسوم التصويت. سواء تم تخزين 10K $SOL أو 1m $SOL، تظل رسوم التصويت المدفوعة كما هي، ويتم تدمير جزء من رسوم التصويت، بينما يتم إعادة توزيع الجزء المتبقي على مقترحي الكتل. لذلك، يحصل المدققون الكبار فعليًا على رسوم التصويت من المدققين الصغار، وهذا هو السبب في وجود اختلاف كبير في أداء المدققين، حيث أن التشغيل المركزى كمدقق له فوائد بالفعل.
تقوم بروتوكول Marinade للإيداع السائل ( MLSP ) بتوزيع $SOL المستلمة على واحد أو أكثر من عقد التحقق. تقوم Marinade بتحديث قائمة عقد التحقق الخاصة بها بانتظام، واختيار أفضل المرشحين بناءً على الأداء والسمعة. تتراكم الأرباح المتراكمة من MLSP في صندوق الإيداع، مما يزيد من قيمة mSOL.
شبكة جيتو
يحدد Jito نفسه كأول منتج لستاكينغ يحتوي على مكافآت MEV على سولانا. طورت Jito Lab عميل Jito-Solana، وهو أول عميل موثق طرف ثالث على سولانا. تم تصميم بنية عميل Jito-Solana لالتقاط أرباح MEV داخل شبكة سولانا بشكل فعال. يقدم المتداولون عطاءات لسلاسل التداول التي يعتبرونها مربحة. ثم تقوم محركات الكتل التابعة للطرف الثالث بتشغيل محاكاة معقدة لتحديد مجموعات التداول ذات القيمة الأعلى. يتم بعد ذلك توزيع هذه العطاءات على المدققين وحاملي الرموز (JitoSOL)، مما يزيد من مكافآت حاملي الرموز.
إنها تمتلك كل منها TVL بقيمة مئات الملايين من الدولارات، ومن الصعب تحديد الرقم الدقيق لأن السعة الذاتية لبروتوكولات السيولة قد تؤدي إلى حساب مكرر لـ TVL. دعونا نعود إلى تأثيرها على انتعاش سولانا.
في سبتمبر 2023، حصلت مؤسسة معينة على إذن لبيع أصولها المشفرة، بما في ذلك ما يُزعم أنه بقيمة 1.16 مليار دولار من $SOL. تم إزالة بعض هذه الرموز من بروتوكولات الرهن القديمة ومحافظ بعض البورصات بعد شهر من التسوية، وتم بيعها تدريجياً لمستثمرين جدد، الذين يقومون الآن برهنها في بروتوكولات الرهن السائلة المذكورة أعلاه. عندما تجاوز سعر البيتكوين 30000 دولار في 23 أكتوبر، استمر السوق في الانتعاش. عادةً، عندما يزدهر السوق، لا يرغب الناس في مجرد الاحتفاظ بالأصول في انتظار ارتفاع قيمتها. هنا تأتي دورات بروتوكولات الرهن السائلة، حيث تقدم طريقة جذابة لتعزيز العائدات، مع معدل عائد سنوي يتراوح بين 7%-9%. دفع هذا الاتجاه أيضاً الارتفاع المستمر في رموز $SOL.
تحليل التطبيقات والنشاطات على السلسلة
بالإضافة إلى التوقعات المتفائلة بشأن سعر سولانا، حافظ نظام سولانا البيئي على حالة صحية نشطة خلال هذه الفترة. ظل حجم التداول اليومي لسولانا يتجاوز بكثير أي بلوكشين آخر، وكان معظم المعاملات على السلسلة تأتي من البروتوكولات التالية.
(Sol Incinerator هو مشروع مثير للاهتمام. يسمح للمستخدمين بتدمير NFTs غير المفيدة والرموز الاحتيالية مقابل كمية صغيرة من $SOL، حيث يمكن الحصول على 0.002SOL إلى 0.01SOL لكل NFT أو رمز يتم تدميره. إذا كنت تريد أن تعرف مصدر هذه الـ$SOL، فعند إنشاء حساب على سولانا، ستقوم الشبكة بفرض رسوم تخزين صغيرة. من خلال تدمير الرموز، يمكن إغلاق الحساب واسترداد رسوم التخزين.)
يمكن ملاحظة أن النشاط على سلسلة الكتل سولانا يتعلق في الغالب بالتجارة، وهو ما يتماشى مع الاتجاهات التي لوحظت في إيثريوم وBSC. على عكس Polygon أو Base التي تتأثر بشكل رئيسي بتطبيق واحد أو اثنين، فإن النشاط على سلسلة سولانا يعكس نظامًا بيئيًا أكثر تنوعًا؛ لا ينبغي أن يُفهم هذا على أنه نقص في التطبيقات الناجحة على شبكة سولانا. على العكس، فإنه يبرز تنوع سولانا. مشاريع معروفة مثل Jito وSTEPN وDrift، على الرغم من أهميتها، إلا أنها لا تُعرف بشكل منفرد حالة استخدام شبكة سولانا.
(Pyth كمنظمة توقعات في الوقت الحقيقي، فإن السبب وراء عدم حدوث تفاعلات ضخمة على سلسلة كتلة سولانا هو أن تدفق البيانات الرئيسي يتم جمعه وتحديده على Pythnet - وهو AppChain أطلقته فريق Pyth بناءً على مكتبة كود سولانا. اختار Pyth Network البناء على سولانا لأن الشبكة تستطيع معالجة آلاف المعاملات في الثانية بسرعة نهائية. بالإضافة إلى ذلك، يسمح وقت الشريحة البالغ 400 مللي ثانية على سولانا لـ Pyth Network بتحديث تغذية الأسعار بشكل أسرع من معظم التقنيات الأخرى من الطبقة الأولى.)
تتمتع شبكة سولانا بميزات السرعة والتكلفة. لتوضيح ذلك، فإن جميع سلاسل الكتل العامة تقريباً أسرع وأرخص مقارنةً ببيتكوين وإيثيريوم. ومع ذلك، تظهر بيانات إحدى المنصات أن إجمالي عدد المعاملات على سولانا في الشهر الماضي كان حوالي 825 مليون، وهو ما يعادل 24 ضعفًا من 34 مليون معاملة لإيثيريوم. على الرغم من هذا الحجم الكبير من المعاملات، إلا أن إجمالي الغاز المستهلك كان 62,735 $SOL، وهو ما يعادل حوالي 4.3 مليون دولار، بمتوسط تكلفة لكل معاملة حوالي 0.005 دولار. بالمقارنة، كان إجمالي استهلاك الغاز لإيثيريوم في شهر واحد 126.7K، وهو ما يعادل حوالي 268.4 مليون دولار، بمتوسط تكلفة لكل معاملة 7.89 دولار، وهو 1578 ضعف تكلفة معاملات سولانا.
تطوير السوق والتقدم التكنولوجي
في أغسطس، قامت عملاقة التجارة الإلكترونية Shopify بدمج مدفوعات Solana كخيار دفع جديد لتغيير نموذج الأعمال. في سبتمبر، وسعت عملاقة بطاقات الائتمان Visa أيضًا حلول التسوية الخاصة بها مع Solana. في إعلان Visa، تم ذكر أن سبب اختيار Solana هو "أن شبكة بلوكتشين Solana تتميز بمعدل معاملات مرتفع وتكاليف منخفضة من حيث القابلية للتوسع، مما يجعلها مرشحًا جيدًا لمدفوعات واختبار تسوية عملة Visa المستقرة." بالإضافة إلى قبولها في الأسواق التقليدية وإقامة شراكات مع عمالقة الإنترنت، حققت شبكة Solana أيضًا تقدمًا ملحوظًا في الجوانب التقنية والتطبيقية على مدار العام الماضي.
ضغط الحالة
في شهر أبريل، أصدرت سولانا مقدمة عن ضغط الحالة، وهي طريقة جديدة لتخزين البيانات يمكن أن تقلل من تكلفة سك NFT بأكثر من 2000 مرة. من خلال تقنية ضغط الحالة، انخفضت تكلفة سك مليون NFT من 25300 دولار إلى 113 دولار. بالمقارنة، كانت التكلفة على إيثريوم وبوليجون 33.6 مليون دولار و32800 دولار على التوالي. استفادت هيليوم، التي انتقلت إلى سولانا في أبريل، بشكل كبير من هذه التقنية. خلال عملية الانتقال، تم سك 900000 نقطة وصول على شبكة هيليوم كـ NFT. إذا لم تكن هناك تقنية ضغط، لكان هذا سيكلف أكثر من 260000 دولار، ولكن مع تقنية الضغط، كانت تكلفة الانتقال فقط 122 دولار.
نيون
في يوليو، تم إطلاق حل التوافق مع EVM الخاص بسولانا Neon أخيرًا على الشبكة الرئيسية. بعد ذلك، تم تقديم Solang (مترجم العقود الذكية بلغة Solidity). وقد جعلت هذه التطورات من الأسهل على المطورين كتابة تطبيقات إيثيريوم على منصة سولانا.
راقص النار
في أكتوبر، تم إطلاق Firedancer على شبكة الاختبار. Firedancer هو عميل تحقق طرف ثالث جديد تم تطويره بواسطة إحدى المؤسسات لشبكة بلوكشين سولانا، ويهدف إلى تحسين كفاءة الشبكة وقدرة معالجة المعاملات. باعتباره العميل الثاني لشبكة سولانا، يهدف إلى تقليل المخاطر المرتبطة بعميل واحد ومنع توقف الشبكة. هدفه هو معالجة أكثر من 1,000,000 معاملة في الثانية.
بعض المؤسسات تسوية الحالة
تم الإشارة إلى هذا الجانب بإيجاز عند مناقشة أنشطة رأس المال في السابق. ومع ذلك، من الجدير بالذكر أن عملية التسوية لهذه المؤسسات واسعة ومستدامة. من باب الحذر،
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 17
أعجبني
17
6
مشاركة
تعليق
0/400
hodl_therapist
· 08-04 06:22
متى سيهبط سهم索神 مرة أخرى؟
شاهد النسخة الأصليةرد0
IronHeadMiner
· 08-04 02:18
لا يزال سول لا يقهر في العالم
شاهد النسخة الأصليةرد0
AirdropHunterXM
· 08-03 14:55
فاز مجموعة من عشاق العملات القديمة الذين يتشبثون بـ SOL مرة أخرى
شاهد النسخة الأصليةرد0
RektButSmiling
· 08-01 06:55
المال لا يفشل، هناك فقط السوق الصاعدة الأبدية
شاهد النسخة الأصليةرد0
GasGrillMaster
· 08-01 06:48
لا عجب أنه ملك الارتداد!
شاهد النسخة الأصليةرد0
SmartMoneyWallet
· 08-01 06:48
المال كله يتلاعب بمستثمر التجزئة، بيتكوين 28.2k، فقط مضاربة عشوائية.
طريق صعود سولانا: الابتكار التكنولوجي وازدهار النظام البيئي يدفعان سعر SOL إلى الانتعاش إلى 71 دولارًا
طريق انتعاش سولانا: تحليل المؤشرات الرئيسية والعوامل الدافعة
المقدمة
في نهاية عام 2022 ، شهد نظام سولانا البيئي انتكاسة كبيرة. انخفض سعر $SOL من ذروته البالغة 260 دولارًا في نوفمبر 2021 بنسبة 96% ، ليصل إلى 9.6 دولار في ديسمبر 2022. ومع ذلك ، لم تكن هذه نهاية رحلة سولانا. على مدار العام الماضي ، واصل المطورون العمل بلا كلل على بناء المنصة ، وطوروا وأطلقوا بروتوكولات مبتكرة وعالية الجودة. نتيجة لذلك ، أظهر سعر $SOL مرونة ، حيث ارتد إلى 71 دولارًا حاليًا ، واستعاد إجمالي قيمة القفل (TVL) من 210 مليون دولار في ديسمبر 2022 إلى 812 مليون دولار.
سيتناول هذا التقرير العديد من العوامل التي ساهمت في انتعاش سولانا.
ميزات سولانا
على الرغم من أن هذه المقالة لا تهدف إلى التعمق في المزايا التقنية والابتكارات الخاصة بسولانا، إلا أنه من الجدير بالذكر أن نجاح السلسلة العامة يعتمد إلى حد كبير على بنية التكنولوجيا الأساسية الخاصة بها. لذلك، سنقوم بوصف مختصر لخصائص سولانا التقنية والفوائد التي توفرها.
على عكس سلاسل الكتل الشائعة التي تعتمد على إثبات العمل وإثبات الحصة، تعتمد سولانا آلية إثبات التاريخ. وهذا يسمح للعقد بالاتفاق على تسلسل الأحداث دون الحاجة للتواصل مع العقد الأخرى. تتيح هذه الطريقة الفريدة لشبكة سولانا تحقيق سعة شبكة وموعد نهائي مختلفين عن سلاسل الكتل الأخرى.
علاوة على ذلك، بالمقارنة مع إيثريوم التي تفرض رسومًا على كل معاملة على السلسلة وتقوم بإتلاف جزء من الرسوم، تعتمد شبكة سولانا على طريقة إضافية. فهي تفرض إيجار الحالة على مطوري المشاريع، وتفرض رسوم التصويت على المدققين. تقلل هذه الإستراتيجية من اعتماد سعر الرمز على تكرار المعاملات، في حين تزيد من تكلفة نشر العقود الذكية. قد يؤدي ذلك إلى تقليل انتشار العقود الذكية الاحتيالية على الشبكة.
بالمجمل، تتميز سولانا بارتفاع حجم المعاملات، وانخفاض تكاليف المعاملات، وسرعة تأكيد الكتل.
تمت انتقادات سولانا بسبب مشكلات المركزية في الشبكة، ولكنها حققت تقدمًا ملموسًا في البنية التحتية اللامركزية. قامت الشبكة بتوسيع نطاقها من خلال دمج المزيد من العقد على مستوى العالم، حيث تعمل حاليًا حوالي 3000 عقدة في 392 مركز بيانات مختلف في 31 دولة. يمكن تقييم هذا التوسع باستخدام معامل ساتوشي، الذي يقيس الحد الأدنى من عدد الكيانات المستقلة المطلوبة لإيقاف تشغيل الشبكة. يُستخدم هذا المعامل عادةً كمؤشر على درجة اللامركزية للبلوكشين، حيث تشير الدرجات الأعلى إلى مستوى أعلى من اللامركزية. حاليًا، يبلغ معامل ساتوشي الخاص بسولانا 21، متجاوزًا البيتكوين والإيثيريوم اللذين يبلغان 2 (حيث تتحكم مجموعتان تعدين في معظم قوة الشبكة، وLido وCoinbase معًا تودع أكثر من 42% من الإيثيريوم عالميًا. تتحكم Foundry USA وAntpool في أكثر من 54% من تعدين البيتكوين عالميًا)، و8 لبينانس، و4 لبوليجون، و7 لكوزموس، مما يظهر تقدمًا كبيرًا في تعزيز اللامركزية.
حالة مجتمع المطورين
بعد إفلاس منصة تداول معينة، ظل عدد مطوري نظام سولانا البيئي عند مستويات مرتفعة، واستمر التقدم في التطوير بنشاط. وفقًا لتقرير مطوري مؤسسة معينة، ظل عدد المطورين النشطين في نظام سولانا البيئي حوالي 2540 شخصًا في مارس 2023، بانخفاض طفيف عن الذروة البالغة 2648 شخصًا في ديسمبر 2022. لا يزال معظم المطورين في حالة من الذعر يبقون في نظام سولانا البيئي. ومع فقدان بعض المستخدمين للتطبيقات تدريجيًا، ظهرت مشاريع جديدة عالية الجودة مثل Jito وMarginFi وBackpack. منذ مارس، انخفض عدد مطوري سولانا. ومع ذلك، يشير التقرير إلى أن هذا الانخفاض يحدث بشكل رئيسي بين المطورين بدوام جزئي. ظل عدد المطورين بدوام كامل مستقرًا نسبيًا، مما يشير إلى استمرار النشاط التطويري الأساسي في نظام سولانا البيئي.
تحليل أنشطة رأس المال
عند مقارنة بيانات تداول $SOL وبيانات TVL لنظام سولانا البيئي على مدار العام الماضي، يمكن ملاحظة أن سرعة تدفق الأصول خارجة أبطأ من انخفاض سعر الرمز. ومن الجدير بالذكر بشكل خاص أنه عندما تم السماح لبعض المؤسسات ببيع أصول $SOL المرهونة الخاصة بها عدة مرات هذا العام (عادة ما يكون مرتبطًا بزيادة حجم التداول في الرسم البياني)، كان هناك اتجاه ثابت في زيادة سعر الرمز. وهذا يشير إلى أن نظام سولانا البيئي يتغلب على بعض التأثيرات السلبية، وأن السوق تتبنى نظرة إيجابية تجاه التطور المستقبلي لنظام سولانا البيئي.
الآن، دعونا نلقي نظرة على تدفق هذه الأصول في نظام سولانا البيئي. البروتوكولات التي تحتل المرتبتين الأوليين في تصنيف TVL هي بروتوكولات الإيداع السائل: Marinade و Jito. كلاهما يوفر خدمات الإيداع السائل، لكن طرق تحسين الأرباح مختلفة.
تقدم خدمة التخزين في Marinade للعملاء نقل أصول التخزين تلقائيًا من المدققين ذوي الأداء المنخفض إلى المدققين ذوي الأداء العالي. كما ذُكر سابقًا، يجب على مدققي Solana دفع رسوم التصويت. سواء تم تخزين 10K $SOL أو 1m $SOL، تظل رسوم التصويت المدفوعة كما هي، ويتم تدمير جزء من رسوم التصويت، بينما يتم إعادة توزيع الجزء المتبقي على مقترحي الكتل. لذلك، يحصل المدققون الكبار فعليًا على رسوم التصويت من المدققين الصغار، وهذا هو السبب في وجود اختلاف كبير في أداء المدققين، حيث أن التشغيل المركزى كمدقق له فوائد بالفعل.
تقوم بروتوكول Marinade للإيداع السائل ( MLSP ) بتوزيع $SOL المستلمة على واحد أو أكثر من عقد التحقق. تقوم Marinade بتحديث قائمة عقد التحقق الخاصة بها بانتظام، واختيار أفضل المرشحين بناءً على الأداء والسمعة. تتراكم الأرباح المتراكمة من MLSP في صندوق الإيداع، مما يزيد من قيمة mSOL.
يحدد Jito نفسه كأول منتج لستاكينغ يحتوي على مكافآت MEV على سولانا. طورت Jito Lab عميل Jito-Solana، وهو أول عميل موثق طرف ثالث على سولانا. تم تصميم بنية عميل Jito-Solana لالتقاط أرباح MEV داخل شبكة سولانا بشكل فعال. يقدم المتداولون عطاءات لسلاسل التداول التي يعتبرونها مربحة. ثم تقوم محركات الكتل التابعة للطرف الثالث بتشغيل محاكاة معقدة لتحديد مجموعات التداول ذات القيمة الأعلى. يتم بعد ذلك توزيع هذه العطاءات على المدققين وحاملي الرموز (JitoSOL)، مما يزيد من مكافآت حاملي الرموز.
إنها تمتلك كل منها TVL بقيمة مئات الملايين من الدولارات، ومن الصعب تحديد الرقم الدقيق لأن السعة الذاتية لبروتوكولات السيولة قد تؤدي إلى حساب مكرر لـ TVL. دعونا نعود إلى تأثيرها على انتعاش سولانا.
في سبتمبر 2023، حصلت مؤسسة معينة على إذن لبيع أصولها المشفرة، بما في ذلك ما يُزعم أنه بقيمة 1.16 مليار دولار من $SOL. تم إزالة بعض هذه الرموز من بروتوكولات الرهن القديمة ومحافظ بعض البورصات بعد شهر من التسوية، وتم بيعها تدريجياً لمستثمرين جدد، الذين يقومون الآن برهنها في بروتوكولات الرهن السائلة المذكورة أعلاه. عندما تجاوز سعر البيتكوين 30000 دولار في 23 أكتوبر، استمر السوق في الانتعاش. عادةً، عندما يزدهر السوق، لا يرغب الناس في مجرد الاحتفاظ بالأصول في انتظار ارتفاع قيمتها. هنا تأتي دورات بروتوكولات الرهن السائلة، حيث تقدم طريقة جذابة لتعزيز العائدات، مع معدل عائد سنوي يتراوح بين 7%-9%. دفع هذا الاتجاه أيضاً الارتفاع المستمر في رموز $SOL.
تحليل التطبيقات والنشاطات على السلسلة
بالإضافة إلى التوقعات المتفائلة بشأن سعر سولانا، حافظ نظام سولانا البيئي على حالة صحية نشطة خلال هذه الفترة. ظل حجم التداول اليومي لسولانا يتجاوز بكثير أي بلوكشين آخر، وكان معظم المعاملات على السلسلة تأتي من البروتوكولات التالية.
(Sol Incinerator هو مشروع مثير للاهتمام. يسمح للمستخدمين بتدمير NFTs غير المفيدة والرموز الاحتيالية مقابل كمية صغيرة من $SOL، حيث يمكن الحصول على 0.002SOL إلى 0.01SOL لكل NFT أو رمز يتم تدميره. إذا كنت تريد أن تعرف مصدر هذه الـ$SOL، فعند إنشاء حساب على سولانا، ستقوم الشبكة بفرض رسوم تخزين صغيرة. من خلال تدمير الرموز، يمكن إغلاق الحساب واسترداد رسوم التخزين.)
يمكن ملاحظة أن النشاط على سلسلة الكتل سولانا يتعلق في الغالب بالتجارة، وهو ما يتماشى مع الاتجاهات التي لوحظت في إيثريوم وBSC. على عكس Polygon أو Base التي تتأثر بشكل رئيسي بتطبيق واحد أو اثنين، فإن النشاط على سلسلة سولانا يعكس نظامًا بيئيًا أكثر تنوعًا؛ لا ينبغي أن يُفهم هذا على أنه نقص في التطبيقات الناجحة على شبكة سولانا. على العكس، فإنه يبرز تنوع سولانا. مشاريع معروفة مثل Jito وSTEPN وDrift، على الرغم من أهميتها، إلا أنها لا تُعرف بشكل منفرد حالة استخدام شبكة سولانا.
(Pyth كمنظمة توقعات في الوقت الحقيقي، فإن السبب وراء عدم حدوث تفاعلات ضخمة على سلسلة كتلة سولانا هو أن تدفق البيانات الرئيسي يتم جمعه وتحديده على Pythnet - وهو AppChain أطلقته فريق Pyth بناءً على مكتبة كود سولانا. اختار Pyth Network البناء على سولانا لأن الشبكة تستطيع معالجة آلاف المعاملات في الثانية بسرعة نهائية. بالإضافة إلى ذلك، يسمح وقت الشريحة البالغ 400 مللي ثانية على سولانا لـ Pyth Network بتحديث تغذية الأسعار بشكل أسرع من معظم التقنيات الأخرى من الطبقة الأولى.)
تتمتع شبكة سولانا بميزات السرعة والتكلفة. لتوضيح ذلك، فإن جميع سلاسل الكتل العامة تقريباً أسرع وأرخص مقارنةً ببيتكوين وإيثيريوم. ومع ذلك، تظهر بيانات إحدى المنصات أن إجمالي عدد المعاملات على سولانا في الشهر الماضي كان حوالي 825 مليون، وهو ما يعادل 24 ضعفًا من 34 مليون معاملة لإيثيريوم. على الرغم من هذا الحجم الكبير من المعاملات، إلا أن إجمالي الغاز المستهلك كان 62,735 $SOL، وهو ما يعادل حوالي 4.3 مليون دولار، بمتوسط تكلفة لكل معاملة حوالي 0.005 دولار. بالمقارنة، كان إجمالي استهلاك الغاز لإيثيريوم في شهر واحد 126.7K، وهو ما يعادل حوالي 268.4 مليون دولار، بمتوسط تكلفة لكل معاملة 7.89 دولار، وهو 1578 ضعف تكلفة معاملات سولانا.
تطوير السوق والتقدم التكنولوجي
في أغسطس، قامت عملاقة التجارة الإلكترونية Shopify بدمج مدفوعات Solana كخيار دفع جديد لتغيير نموذج الأعمال. في سبتمبر، وسعت عملاقة بطاقات الائتمان Visa أيضًا حلول التسوية الخاصة بها مع Solana. في إعلان Visa، تم ذكر أن سبب اختيار Solana هو "أن شبكة بلوكتشين Solana تتميز بمعدل معاملات مرتفع وتكاليف منخفضة من حيث القابلية للتوسع، مما يجعلها مرشحًا جيدًا لمدفوعات واختبار تسوية عملة Visa المستقرة." بالإضافة إلى قبولها في الأسواق التقليدية وإقامة شراكات مع عمالقة الإنترنت، حققت شبكة Solana أيضًا تقدمًا ملحوظًا في الجوانب التقنية والتطبيقية على مدار العام الماضي.
في شهر أبريل، أصدرت سولانا مقدمة عن ضغط الحالة، وهي طريقة جديدة لتخزين البيانات يمكن أن تقلل من تكلفة سك NFT بأكثر من 2000 مرة. من خلال تقنية ضغط الحالة، انخفضت تكلفة سك مليون NFT من 25300 دولار إلى 113 دولار. بالمقارنة، كانت التكلفة على إيثريوم وبوليجون 33.6 مليون دولار و32800 دولار على التوالي. استفادت هيليوم، التي انتقلت إلى سولانا في أبريل، بشكل كبير من هذه التقنية. خلال عملية الانتقال، تم سك 900000 نقطة وصول على شبكة هيليوم كـ NFT. إذا لم تكن هناك تقنية ضغط، لكان هذا سيكلف أكثر من 260000 دولار، ولكن مع تقنية الضغط، كانت تكلفة الانتقال فقط 122 دولار.
في يوليو، تم إطلاق حل التوافق مع EVM الخاص بسولانا Neon أخيرًا على الشبكة الرئيسية. بعد ذلك، تم تقديم Solang (مترجم العقود الذكية بلغة Solidity). وقد جعلت هذه التطورات من الأسهل على المطورين كتابة تطبيقات إيثيريوم على منصة سولانا.
في أكتوبر، تم إطلاق Firedancer على شبكة الاختبار. Firedancer هو عميل تحقق طرف ثالث جديد تم تطويره بواسطة إحدى المؤسسات لشبكة بلوكشين سولانا، ويهدف إلى تحسين كفاءة الشبكة وقدرة معالجة المعاملات. باعتباره العميل الثاني لشبكة سولانا، يهدف إلى تقليل المخاطر المرتبطة بعميل واحد ومنع توقف الشبكة. هدفه هو معالجة أكثر من 1,000,000 معاملة في الثانية.
بعض المؤسسات تسوية الحالة
تم الإشارة إلى هذا الجانب بإيجاز عند مناقشة أنشطة رأس المال في السابق. ومع ذلك، من الجدير بالذكر أن عملية التسوية لهذه المؤسسات واسعة ومستدامة. من باب الحذر،